Tasas de interés para las pólizas comienzan a caer, ¿dónde conviene ahorrar antes de que bajen más?

Tome en cuenta que las instituciones financieras tienen un monto mínimo requerido para quienes quieren abrir una póliza de ahorro o inversión.

Los montos mínimos para abrir pólizas son, por lo general, de entre USD 100 y USD 500, según la institución financiera.

Sin embargo, Peña explica que lo más recomendable es invertir en pólizas con montos más altos, para que el interés sea más significativo. Por ejemplo, si abre una póliza de USD 100 a seis meses en una cooperativa, con una tasa de 6,5% anual, ganará solo USD 3,25% de interés.

En cambio, si logra reunir unos USD 3.000 y abre una póliza al mismo plazo y tasa, ganará un interés de USD 97,50.

Tanto bancos como cooperativas permiten abrir pólizas a partir de un mes plazo. Sin embargo, si lo que busca es más ganancia, lo recomendable es que abra la póliza a plazos más largos.

Peña explica que un beneficio de abrir pólizas a plazos de más de 180 días (seis meses) es que no se cobra al ahorrista el impuesto sobre los rendimientos financieros.

En cambio, cuando el plazo es menor se cobra al ahorrista el impuesto a los rendimientos financieros, que es de 2%.

Recuerde que las únicas entidades que están autorizadas para abrir pólizas de ahorro son las que están registradas ante la Superintendencia de Bancos o la Superintendencia de Economía Popular y Solidaria (en el caso de cooperativas y mutualistas).

Las dos superintendencias tienen listados de las instituciones que están autorizadas, puede revisarlas en sus sitios web.

Una vez que ha escogido en qué entidad quiere abrir su póliza, revise cuál es la calificación de riesgo que tiene. La calificación de riesgo es aquella mide la probabilidad de que una entidad pague el interés y devuelva el capital al inversionista, explica Peña.

Las calificaciones son elaboradas periódicamente por empresas independientes especializadas en riesgos, que se conocen como calificadoras de riesgos.

En Ecuador, las calificaciones van desde la AAA, que es la mejor, hasta la E.

Según la Superintendencia de Bancos, una calificación AAA refleja que la situación de la institución financiera es muy fuerte y tiene una sobresaliente trayectoria de rentabilidad, lo cual se refleja en una excelente reputación en el medio, muy buen acceso a sus mercados naturales de dinero y claras perspectivas de estabilidad.

Y la E muestra que la institución afronta problemas muy serios, por lo tanto existe duda sobre si podrá continuar siendo viable sin alguna forma de ayuda externa o de otra naturaleza.

Peña sugiere que las inversiones se hagan en entidades que tengan calificación A.

En el caso de que un banco o cooperativa tenga graves problemas financieros que le impidan devolverle su capital invertido y los intereses, en Ecuador funciona la Corporación del Seguro de Depósitos, Fondo de Liquidez y Fondo de Seguros Privados (Cosede), un mecanismo público que consiste en un seguro que cubre los depósitos de los clientes de las entidades financieras en caso de liquidación forzosa.

En caso de los depósitos en bancos, el seguro de la Cosede cubre hasta USD 32.000. En cambio, para las cooperativas, la cobertura es de entre USD 32.000 y USD 1.000, según el segmento de la entidad, como detalla este gráfico:

El resto del dinero también debe ser devuelto, pero se irá pagando con los activos de la entidad, conforme avance la liquidación.

Para reducir más el riesgo, Peña recomienda que si tiene montos altos, invierta en pólizas en diferentes entidades financieras.

Cuando abre una póliza, por lo general la entidad no permite que retire el dinero hasta que se cumpla el plazo previsto. De ahí que es recomendable que analice cuál es el plazo que más le conviene, sin que esto afecte sus finanzas personales.

Sin embargo, existe la posibilidad de solicitar a la entidad financiera que le permita retirar el dinero si está atravesando alguna emergencia o calamidad. "Hay entidades que tienen una política interna en la que establecen penalidades y otras que no aplican estas sanciones", dice Peña.

Pero también hay entidades que tienen pólizas "precancelables", en las que se establecen de antemano las fechas en las que sería posible precancelar el instrumento.

Las tasas de interés para las pólizas en Ecuador son anuales y no hay límites máximos, pero tome en cuenta que en promedio, lo máximo que se ha estado pagando en el sistema financiero formal es 9,95% anual por depósitos a más de un año.

Por eso, desconfíe de cualquier instrumento en el que le ofrezcan tasas de interés mucho más altas que ese promedio, pues podría tratarse de una estafa. Por ejemplo, la estafa de "Don Naza", que se popularizó en 2021, ofrecía tasas de interés de 90% por depositar el dinero por ocho días.

Existen pólizas que permiten al cliente recibir cada mes el pago de las tasas de interés y, al final del plazo, se le devuelve el capital invertido. Y otras entidades pagan el total de los intereses más el capital en un solo pago al final del plazo.